Errichtet eine weltweit f\u00fchrende Plattform f\u00fcr Spezialmaterialien mit Fokus auf innovative Batteriematerialien, Filterl\u00f6sungen und Technologien zur Energieeinsparung<\/p>\n
Tonawanda, NY und Manchester, CT \u2013 21. Juni 2021 \u2013 Unifrax, ein weltweit f\u00fchrender Anbieter von hochleistungsf\u00e4higen Spezialmaterialien mit Fokus auf thermische Management, Spezialfilterung, Batteriematerialien, Emissionskontrolle und Brandschutzanwendungen, unterst\u00fctzt von Clearlake Capital Group, L.P. (\u201cClearlake\u201d), gab heute bekannt, dass es endg\u00fcltige Vereinbarungen zur \u00dcbernahme von Lydall, Inc. (NYSE: LDL, \u201cLydall\u201d oder \u201cdas Unternehmen\u201d) unterzeichnet hat. Lydall ist ein weltweit f\u00fchrender Anbieter von Spezialfilterungsmaterialien und fortschrittlichen Materiall\u00f6sungen. Mit seinen f\u00fchrenden Technologien und 23 Produktionsstandorten weltweit ist Lydall gut positioniert, um das Wachstum im Bereich der Luftreinigung und der Nutzung von Elektrofahrzeugen sowie in vielen anderen attraktiven M\u00e4rkten zu nutzen. Nach den Bedingungen des Vertrags erhalten die Aktion\u00e4re von Lydall je Aktie in bar einen Preis von $62,10, was einen Gesamtwert des Unternehmens von rund $1,3 Milliarden ergibt.<\/p>\n
\u201cDie Kombination von Unifrax und Lydall schafft eine globale Plattform f\u00fcr Spezialmaterialien mit neuen Spitzentechnologien in den Bereichen fortschrittliche Filtration, Batteriezellen f\u00fcr Elektrofahrzeuge und energieeffiziente Anwendungen\u201d, sagte John Dandolph, Pr\u00e4sident und CEO von Unifrax. \u201cDie Anbindung der Mitarbeiter, Technologien und Ressourcen von Lydall an das Portfolio von Unifrax wird unseren Innovationsprozess beschleunigen und eine erstklassige Plattform schaffen, die in der Lage ist, die dr\u00e4ngendsten Energieverbrauch-, Umwelt- und Filterungsfragen der Welt zu l\u00f6sen. Wir freuen uns sehr, eine Partnerschaft mit einem Unternehmen zu schlie\u00dfen, das sich unserer Verpflichtung f\u00fcr eine umweltfreundlichere, sauberere und sicherere Welt \u00e4hnlich verpflichtet hat.\u201d<\/p>\n
Sara Greenstein, Pr\u00e4sidentin und CEO von Lydall, f\u00fcgte hinzu: \u201cWir freuen uns sehr \u00fcber die Zusammenf\u00fchrung von Lydall und Unifrax. Mit diesem Transaktionsgesch\u00e4ft schaffen wir einen Marktf\u00fchrer in der Spezialfiltration und in den Bereichen fortschrittliche Materialien mit \u00fcber 250 Jahren kombiniertem Know-how und Erfahrung, die innovative und \u00fcberzeugende L\u00f6sungen f\u00fcr Kunden weltweit liefern.\u201d<\/p>\n
\u201cWir haben Lydall schon lange bewundert und das, was sie f\u00fcr unsere Investition in Unifrax zur Verf\u00fcgung stellen w\u00fcrde, und wir sind uns nicht gl\u00fccklicher dar\u00fcber, mit dem Unternehmen und seinem Team zusammenzuarbeiten, um eine der weltweit f\u00fchrenden Plattformen f\u00fcr Spezialmaterialien aufzubauen\u201d, so Jos\u00e9 E. Feliciano, Mitbegr\u00fcnder und Managing Partner bei Clearlake, und Colin Leonard, Partner bei Clearlake, in einer gemeinsamen Erkl\u00e4rung. \u201cWir haben die Entwicklung neuer Technologien bei Unifrax in den letzten Jahren unterst\u00fctzt, die das Denken in Bezug auf die Branchen, in denen sowohl Unifrax als auch Lydall t\u00e4tig sind, ver\u00e4ndern und ihre Zukunft bestimmen k\u00f6nnten. Die Anbindung von Lydall zum Portfolio von Unifrax und seine starken Kompetenzen in der fortschrittlichen Filtration schaffen eine globale Plattform mit erheblicher Gr\u00f6\u00dfe, die gemeinsam die jeweiligen \u00fcberzeugenden Wachstumspl\u00e4ne beider Unternehmen beschleunigen kann.\u201d<\/p>\n
Morgan Stanley & Co. LLC fungierte als leitender Finanzberater, J.P. Morgan als Finanzberater und Kirkland & Ellis als Rechtsberater von Unifrax bei der Transaktion. BofA Securities fungiert als exklusiver Finanzberater, und Davis Polk & Wardwell LLP fungiert als Rechtsberater von Lydall im Zusammenhang mit der Transaktion.<\/p>\n
Genehmigungen und Zeitablauf<\/strong><\/p>\n Die Transaktion, die von den Aufsichtsr\u00e4ten beider Unternehmen genehmigt wurde, soll voraussichtlich im zweiten Halbjahr 2021 abgeschlossen werden, vorbehaltlich der Erlangung der erforderlichen regulatorischen Genehmigungen, einschlie\u00dflich der Verl\u00e4ngerung oder Beendigung der geltenden Wartefrist gem\u00e4\u00df dem Hart-Scott-Rodino Antitrust Improvements Act, der Genehmigung der Aktion\u00e4re von Lydall sowie sonstiger \u00fcblicher Abschlussbedingungen.<\/p>\n IWichtige Informationen f\u00fcr Investoren und Aktion\u00e4re<\/strong><\/p>\n Diese Mitteilung stellt weder ein Angebot zum Kauf oder Verkauf von Wertpapieren noch eine Aufforderung zur Abgabe eines Angebots zum Kauf oder Verkauf von Wertpapieren dar. Sie bezieht sich lediglich auf eine vorgeschlagene Transaktion zwischen Lydall und Unifrax. In Verbindung mit dieser vorgeschlagenen Transaktion kann Lydall eine oder mehrere Stimmrechtsversprechen oder andere Dokumente bei der Securities and Exchange Commission (\u201cSEC\u201d) einreichen. Diese Mitteilung ersetzt keine Stimmrechtsversprechen oder andere Dokumente, die Lydall im Zusammenhang mit der vorgeschlagenen Transaktion bei der SEC einreichen k\u00f6nnte. INVESTOREN UND GESAMTSCH\u00dcTZER VON LYDALL WERDEN ERWOGEN, DIE PROXYERKLARUNG UND ANDERE DOKUMENTE, DIE MIT DEM SEC VORBERLAGT WERDEN K\u00d6NNEN, NACHRICHTSRECHTIG ZUR LESUNG ZU ZUR\u00dcCKZUVERSTELLEN, UND DIESE IN IHREM VOLLELGESAMTE, SOFORT WENN UND WENN SIE VERF\u00dcGBLICH WERDEN, DA SIE WICHTIGE INFORMATIONEN BEISETZEN. Jede endg\u00fcltige Proxymitteilung (falls und wann verf\u00fcgbar) wird den Aktion\u00e4ren von LYDALL entsprechend per Post zugestellt. Investoren und Gesellschafter werden diese Dokumente (falls und wann verf\u00fcgbar) sowie andere Dokumente, die vom SEC bei LYDALL eingereicht wurden, kostenlos erhalten k\u00f6nnen, \u00fcber die Website der SEC unter www.sec.gov. Kopien der mit dem SEC bei LYDALL eingereichten Dokumente sind kostenlos auf der Internetseite von LYDALL abrufbar oder k\u00f6nnen per E-Mail unter https:\/\/ir.lydall.com\/corporate-profile\/default.aspx oder info@lydall.com per Telefon unter https:\/\/www.sec.gov 860-646-1233 angefordert werden.<\/p>\n Teilnehmer an der Aufforderung<\/strong><\/p>\n Lydall, Unifrax sowie ihre jeweiligen Direktoren und bestimmte ihrer leitenden Angestellten k\u00f6nnen als Beteiligte bei der Einholung von Stimmrechtsvertretern im Zusammenhang mit der geplanten Transaktion betrachtet werden. Informationen zu den Direktoren und leitenden Angestellten von Lydall sind in ihrem Jahresbericht in Form 10-K f\u00fcr das am 31. Dezember 2020 abgeschlossene Gesch\u00e4ftsjahr enthalten, der am 8. M\u00e4rz 2021 bei der SEC eingereicht wurde, sowie in bestimmten ihrer Quartalsberichte in Form 10-Q und in bestimmten ihrer aktuellen Berichte in Form 8-K.<\/p>\n Diese Dokumente k\u00f6nnen kostenlos bei den oben genannten Quellen eingesehen werden. Zus\u00e4tzliche Informationen zu den Teilnehmern der Stimmrechtsabstimmungen sowie eine Beschreibung ihrer direkten und indirekten Beteiligungen an Wertpapieren oder sonstigen Verm\u00f6gensverh\u00e4ltnissen werden in der Stimmrechtsmitteilung und in anderen relevanten Unterlagen enthalten sein, die bei der SEC eingereicht werden, sobald sie verf\u00fcgbar sind.<\/p>\n Zuk\u00fcnftige Aussagen<\/strong><\/p>\n Diese Mitteilung enth\u00e4lt \u201czukunftsgerichtete Aussagen\u201d im Sinne des Private Securities Litigation Reform Act von 1995. Alle in dieser Mitteilung enthaltenen Aussagen, die keine Angaben zu historischen Tatsachen darstellen, einschlie\u00dflich (unter anderem) Aussagen \u00fcber die F\u00e4higkeit von Lydall, die vorgeschlagene Transaktion abzuschlie\u00dfen, die erwarteten Vorteile der vorgeschlagenen Transaktion sowie die erwarteten Auswirkungen der Coronavirus-Pandemie (COVID-19) auf die Gesch\u00e4ftst\u00e4tigkeiten des Unternehmens, k\u00f6nnen als zukunftsgerichtete Aussagen betrachtet werden. Alle solchen zukunftsgerichteten Aussagen sollen die aktuellen Erwartungen der Gesch\u00e4ftsleitung hinsichtlich der Zukunft des Unternehmens auf der Grundlage aktueller Erwartungen und Annahmen in Bezug auf das Gesch\u00e4ft des Unternehmens, die Wirtschaft und andere zuk\u00fcnftige Bedingungen darstellen. Ausblickende Aussagen k\u00f6nnen in der Regel anhand der Verwendung von W\u00f6rtern wie \u201cglaubt\u201d, \u201cerwartet\u201d, \u201ckann\u201d, \u201csollte\u201d, \u201cwird\u201d, \u201cpl\u00e4ne\u201d, \u201cprojekte\u201d, \u201cerwartet\u201d, \u201cerwartungen\u201d, \u201csch\u00e4tzungen\u201d, \u201cvorhersagen\u201d, \u201cziele\u201d, \u201cperspektiven\u201d, \u201cstrategie\u201d, \u201czeichen\u201d und anderer W\u00f6rter mit \u00e4hnlicher Bedeutung im Zusammenhang mit der Diskussion \u00fcber zuk\u00fcnftige Leistungen, Pl\u00e4ne, Ma\u00dfnahmen oder Ereignisse identifiziert werden. Da sich ausblickende Aussagen auf die Zukunft beziehen, sind sie von inh\u00e4renten Risiken, Unsicherheiten und Umst\u00e4nden abh\u00e4ngig, die schwer vorherzusagen sind. Zu solchen Risiken und Unsicherheiten z\u00e4hlen unter anderem: das Fehlen der erforderlichen Zustimmung der Aktion\u00e4re von Lydall, die Zeitplanung f\u00fcr die Vollendung der geplanten Transaktion, das Risiko, dass eine Bedingung f\u00fcr die Vollendung der geplanten Transaktion nicht erf\u00fcllt wird oder dass die Vollendung der geplanten Transaktion anderweitig nicht erfolgen kann, das Risiko, dass eine f\u00fcr die vorgeschlagene Transaktion erforderliche regulatorische Genehmigung nicht erlangt wird oder unter Bedingungen erteilt wird, die nicht vorhergesagt werden, das Ablenken von Managementzeit von laufenden Gesch\u00e4ftsaktivit\u00e4ten aufgrund der geplanten Transaktion, das Risiko, dass etwaige Ank\u00fcndigungen in Bezug auf die vorgeschlagene Transaktion negative Auswirkungen auf den Marktpreis der Stammaktien von Lydall haben k\u00f6nnten, das Risiko, dass die vorgeschlagene Transaktion und ihre Ank\u00fcndigung negative Auswirkungen auf die F\u00e4higkeit von Lydall haben k\u00f6nnten, Kunden zu behalten und Schl\u00fcsselpersonen zu gewinnen und zu halten sowie die Aufrechterhaltung der Mitarbeiterzahl. Beziehungen zu Lieferanten und Kunden, weltweite wirtschaftliche oder politische Ver\u00e4nderungen, die die M\u00e4rkte beeinflussen, auf die die Gesch\u00e4ftsbereiche des Unternehmens abzielen und die die Nachfrage nach den Produkten des Unternehmens beeintr\u00e4chtigen und die Profitabilit\u00e4t des Unternehmens beeintr\u00e4chtigen k\u00f6nnten, Herausforderungen, denen das Unternehmen bei der Umsetzung von Umstrukturierungsprogrammen begegnet, St\u00f6rungen auf den globalen Kredit- und Finanzm\u00e4rkten, einschlie\u00dflich verminderter Liquidit\u00e4t und Kreditverf\u00fcgbarkeit, Ver\u00e4nderungen in internationalen Handelsabkommen, einschlie\u00dflich Z\u00f6lle und Handelsbeschr\u00e4nkungen, St\u00f6rungen in den Gesch\u00e4ftsbereichen des Unternehmens durch die Coronavirus-Pandemie (COVID-19), Sicherheitsl\u00fccken in der Cybersicherheit, Volatilit\u00e4t der W\u00e4hrungskurse, Schwankungen in der Verbrauchervertrauen und -ausgaben, Preisschwankungen bei Rohstoffen und Lieferprobleme, die Festhaltung von Schl\u00fcsselmitarbeitern, Anstieg der Kraftstoffpreise und Ergebnisse von Gerichtsverfahren, Forderungen und Untersuchungen. Demgem\u00e4\u00df k\u00f6nnen die tats\u00e4chlichen Ergebnisse wesentlich von den in diesen zukunftsgerichteten Aussagen vorgesehenen Ergebnissen abweichen. Investoren wird daher dringend empfohlen, sich nicht auf diese zukunftsgerichteten Aussagen zu verlassen. Es handelt sich weder um Aussagen \u00fcber historische Tatsachen noch um Garantien oder Zusicherungen hinsichtlich zuk\u00fcnftiger Ergebnisse. Zus\u00e4tzliche Informationen zu den Faktoren, die dazu f\u00fchren k\u00f6nnen, dass die tats\u00e4chlichen Ergebnisse wesentlich von diesen zukunftsgerichteten Aussagen abweichen, sind in den Unterlagen von Lydall bei der Securities and Exchange Commission enthalten, einschlie\u00dflich der in Teil I, Punkt 1A \u2013 Risikofaktoren des Jahresberichts von Lydall f\u00fcr das am 31. Dezember 2020 abgeschlossene Gesch\u00e4ftsjahr \u2013 genannte Risiken und Unsicherheiten. Diese zukunftsgerichteten Aussagen gelten ausschlie\u00dflich zum Zeitpunkt der Ver\u00f6ffentlichung dieser Mitteilung und Lydall \u00fcbernimmt keinerlei Verpflichtung, irgendwelche in dieser Mitteilung enthaltenen oder von ihr oder im Namen des Unternehmens gelegentlich abgegebenen zukunftsgerichteten Aussagen zu aktualisieren oder zu \u00fcberarbeiten.<\/p>\n \u00dcber Unifrax<\/strong><\/p>\n Unifrax ist ein weltweit f\u00fchrender Anbieter von hochleistungsf\u00e4higen Spezialmaterialien f\u00fcr Anwendungen im W\u00e4rmemanagement, in der Spezialfiltration, bei Batteriematerialien, zur Emissionskontrolle und zur Brandschutztechnik. Mit Hauptsitz in Tonawanda, New York, bedient Unifrax \u00fcber ein globales Netzwerk aus 31 Standorten in zw\u00f6lf L\u00e4ndern mehr als 4.000 Kunden. Das Portfolio an Produkten, Technologien, patentierten Chemikalien und Verfahren von Unifrax basiert auf mehr als 70 Jahren umfassender Anwendungserfahrung und Innovationen. Ihre Produkte erf\u00fcllen die anspruchsvollsten Anforderungen in den Bereichen Energieeffizienz, Emissionskontrolle, Regulierung und Brandschutz weltweit. Weitere Informationen finden Sie unter www.unifrax.com<\/a>.<\/p>\n \u00dcber Lydall, Inc.<\/strong>.<\/p>\n Lydall liefert hochwertige, ma\u00dfgeschneiderte Materialien und Spezialfilterl\u00f6sungen, die eine sauberere, sicherere und leiserere Welt erm\u00f6glichen. Dank globaler Produktionsstandorte arbeitet Lydall eng mit Kunden zusammen, um ma\u00dfgeschneiderte, leistungsstarke und effiziente L\u00f6sungen zu entwickeln, die sich an die Bed\u00fcrfnisse der Kunden anpassen und skalierbar sind. Lydall hat seinen Hauptsitz in Manchester, Connecticut, und ist ein b\u00f6rsennotiertes Unternehmen an der New York Stock Exchange. Weitere Informationen finden Sie unter https:\/\/www.lydall.com. Lydall\u00ae ist eine eingetragene Marke von Lydall, Inc. in den USA und in anderen L\u00e4ndern. Weitere Informationen finden Sie unter . www.lydall.com<\/a>.<\/p>\n \u00dcber Clearlake<\/strong><\/p>\n Clearlake Capital Group, L.P. ist eine Investmentgesellschaft, die 2006 gegr\u00fcndet wurde und integrierte Aktivit\u00e4ten in den Bereichen Private Equity, Kreditvergabe und andere verwandte Strategien betreibt. Mit einem sektorbezogenen Ansatz strebt das Unternehmen Partnerschaften mit erfahrenen Managementteams an, indem es patientisches und langfristiges Kapital an dynamische Unternehmen bereitstellt, die von Clearlakes Ansatz zur operativen Verbesserung profitieren k\u00f6nnen \u2013 O.P.S.\u00ae Das Kerngesch\u00e4ft des Unternehmens umfasst Technologie, Industrie und Konsumg\u00fcter. Clearlake verwaltet derzeit rund $39 Milliarden an Verm\u00f6genswerten, und die leitenden Investoren haben \u00fcber 300 Investitionen geleitet oder mitgeleitet. Das Unternehmen hat Niederlassungen in Santa Monica und Dallas. Weitere Informationen finden Sie unter www.clearlake.com<\/a> und auf Twitter unter @ClearlakeCap.<\/p>\n Kontakt f\u00fcr Investoren bei Lydall:<\/strong> Medienkontakte:<\/strong><\/p>\n F\u00fcr Lydall<\/strong> F\u00fcr Unifrax<\/strong>
\nBrendan Moynihan
\nTel.: +1 860-646-1233
\ninvestor@lydall.com<\/a><\/p>\n
\nKristen Weiss
\nTel.: +1 860-646-1233
\ninfo@lydall.com<\/a><\/p>\n
\nDeborah Myers
\nUnifrax
\nTel.: +1 716-768-6465
\ndmyers@unifrax.com<\/a><\/p>\n